“2019年基金从业《基金法律法规》预习试题及答案(2)”供考生参考。更多基金从业资格考试模拟试题请访问新东方职上网基金从业资格考试网或微信搜索“职上金融人”!

　　1、下列关于证券投资基金分类的意义，说法错误的是(　)。

　　A、对投资者而言，有助于投资者做出正确的投资选择与比较

　　B、对基金管理公司而言，基金业绩的比较应该在同一类别中进行才公平合理

　　C、对基金研究评价机构而言，基金的分类则是进行基金评级的基础

　　D、对基金管理人而言，明确基金的类别特征将有利于针对不同基金的特点实施更有效的分类监管

　　2、在各类基金中历史最为悠久，也是各国广泛采用的基金类型是(　)。

　　A、股票基金

　　B、债券基金

　　C、货币市场基金

　　D、混合基金

　　3、我国市场上出现的公募另类投资基金不包括(　)。

　　A、商品基金

　　B、上市股权基金

　　C、非上市股权基金

　　D、房地产基金

　　4、根据(　)分类，可以将基金分为增长型基金、收入型基金和平衡型基金。

　　A、法律形式

　　B、投资对象

　　C、运作方式

　　D、投资目标

　　5、主要以大盘蓝筹股、公司债、政府债券等稳定收益证券为投资对象的基金是(　)。

　　A、增长型基金

　　B、收入型基金

　　C、平衡型基金

　　D、基金中的基金

　　6、关于指数基金的特点，说法错误的是(　)。

　　A、分散风险

　　B、费用高昂

　　C、客观稳定

　　D、监控便利

　　7、通过事先约定基金的风险收益分配，将基础份额分为预期风险收益不同的子份额，并可将其中部分或全部份额上市交易的结构化证券投资基金是指(　)。

　　A、ETF

　　B、LOF

　　C、分级基金

　　D、基金中的基金

　　8、目前业内认可程度比较高、适用范围比较广的基金评级机构是(　)。

　　A、银河证券和上海证券

　　B、海通证券和招商证券

　　C、招商证券和上海证券

　　D、银河证券和晨星资讯

　　9、关于股票基金的特点，说法错误的是(　)。

　　A、风险较高，但预期收益也较高

　　B、适合短期波段操作，通过买卖价差盈利

　　C、以追求长期的资本增值为目标

　　D、是应对通货膨胀最有效的手段

　　10、按(　)分类，股票基金可分为国内股票基金、国外股票基金与全球股票基金三大类。

　　A、投资市场

　　B、股票规模

　　C、股票性质

　　D、所属行业

　　11、关于成长型股票的特征，说法错误的是(　)。

　　A、收益增长速度快

　　B、未来发展潜力大

　　C、市盈率通常较低

　　D、风险较高

　　12、下列投资工具中，(　)是应对通货膨胀最有效的手段。

　　A、混合基金

　　B、债券基金

　　C、货币市场基金

　　D、股票基金

　　13、下列关于债券基金与债券的区别，表述错误的是(　)。

　　A、债券基金的收益不如债券的利息固定

　　B、债券基金有确定的到期日

　　C、债券基金的收益率比买入并持有到期的单一债券的收益率更难以预测

　　D、债券基金的利率风险取决于所持有的债券的平均到期日

　　14、根据债券的发行者的不同，债券基金的分类不包括(　)。

　　A、金融债券基金

　　B、可转换债券基金

　　C、企业债券基金

　　D、政府债券基金

　　15、目前，我国货币市场基金能够进行投资的金融工具不包括(　)。

　　A、现金

　　B、1年期银行存款

　　C、1年期中央银行票据

　　D、信用等级在AA+级以下的企业债券

　　16、我国最早的货币市场基金成立于(　)。

　　A、2005年12月

　　B、2003年6月

　　C、2003年12月

　　D、2005年6月

　　17、“余额宝”业务于(　)开通。

　　A、2005年12月

　　B、2006年5月

　　C、2006年9月

　　D、2013年7月

　　18、根据国外媒体报道，(　)成为全球最大的货币市场基金。

　　A、易支付

　　B、利添利

　　C、余额宝

　　D、摩根大通

　　19、根据2017年中国银河证券基金研究中心最新调整的分类体系，混合基金根据基金资产投资范围与比例及投资策略分为(　)个二级类别。

　　A、4

　　B、5

　　C、6

　　D、7

　　20、灵活配置型基金股票比例值覆盖(　)，因此适合作为兜底分类。

　　A、30%

　　B、60%

　　C、95%

　　D、100%

　　21、为能够保证本金安全，避险策略基金通常会将大部分资金投资于(　)。

　　A、股票

　　B、货币市场工具

　　C、衍生金融工具

　　D、与基金到期日一致的债券

　　22、CPPI投资策略的投资步骤不包括(　)。

　　A、按安全垫的一定倍数确定风险资产投资比例，并将其余资产投资于保本资产

　　B、计算安全垫

　　C、确定保本资产比例，并将其余资产投资于风险资产

　　D、设定价值底线

　　23、下列关于避险策略基金的表述，不正确的是(　)。

　　A、在任意时点保证投资者本金安全

　　B、投资目标是在锁定风险的同时力争有机会获取潜在的回报

　　C、保证投资者投资到期时至少能够获得投资本金或一定回报

　　D、采用投资组合保险策略

　　24、ETF的特点不包括(　)。

　　A、被动操作的指数基金

　　B、二级市场的交易无涨跌幅限制

　　C、实物申购赎回

　　D、实行一级市场与二级市场并存的交易制度

　　25、关于ETF和LOF区别的表述，错误的是(　)。

　　A、对申购和赎回的限制不同

　　B、一级市场的净值报价频率不同

　　C、申购、赎回的标的不同

　　D、申购、赎回的场所不同

　　26、根据中国证监会的规定，ETF联接基金投资于目标ETF的资产不得低于联接基金资产净值的(　)。

　　A、80%

　　B、85%

　　C、90%

　　D、100%

　　27、(　)中国证监会颁布了《合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法》。

　　A、2004年

　　B、2005年

　　C、2006年

　　D、2007年

　　28、QDII基金不可投资于(　)。

　　A、银行存款

　　B、不动产

　　C、公司债券

　　D、远期合约

　　29、一般情况下，分级基金在场内可存在三类份额，不属于这三类份额的是下列选项中的(　)。

　　A、A类份额

　　B、B类份额

　　C、C类份额

　　D、母基金份额

　　30、按投资对象的不同，分级基金的类型不包括(　)。

　　A、股票型分级基金

　　B、成长型分级基金

　　C、债券型分级基金

　　D、QDII分级基金

　　31、(　)的基本特点是将大部分资产投资于“一篮子”基金，而不直接投资于股票、债券等金融工具。

　　A、分级基金

　　B、货币市场基金

　　C、混合基金

　　D、基金中基金

　　32、除ETF联接基金外，FOF投资其他基金时，被投资基金的运作期限应当不少于(　)。

　　A、3个月

　　B、6个月

　　C、9个月

　　D、1年

　　33、FOF产品可以得益于母基金管理人的大类资产投资能力以及子基金管理人的具体金融工具投资能力，这是(　)的优点。

　　A、主动管理主动型FOF

　　B、主动管理被动型FOF

　　C、被动管理主动型FOF

　　D、被动管理被动型FOF

　　34、(　)意味着FOF基金经理对各类资产有着固定且长期的展望，通过投资被动型子基金达到对资产长期配置的目的。

　　A、主动管理主动型FOF

　　B、主动管理被动型FOF

　　C、被动管理主动型FOF

　　D、被动管理被动型FOF

　　参考答案及解析见下一页

　　参考答案及解析：

　　1、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查证券投资基金分类的意义。对监管部门而言，明确基金的类别特征将有利于针对不同基金的特点实施更有效的分类监管

　　2、【正确答案】 A

　　【答案解析】 本题考查证券投资基金的分类标准及介绍。股票基金在各类基金中历史最为悠久，也是各国(地区)广泛采用的基金类型

　　3、【正确答案】 B

　　【答案解析】 本题考查证券投资基金的分类标准及介绍。我国市场上出现的公募另类投资基金主要有以下几类：商品基金;非上市股权基金;房地产基金

　　4、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查证券投资基金的分类标准及介绍。根据投资目标可以将基金分为增长型基金、收入型基金和平衡型基金

　　5、【正确答案】 B

　　【答案解析】 本题考查证券投资基金的分类标准及介绍。收入型基金是指以追求稳定的经常性收入为基本目标的基金，主要以大盘蓝筹股、公司债、政府债券等稳定收益证券为投资对象

　　6、【正确答案】 B

　　【答案解析】 本题考查证券投资基金的分类标准及介绍。指数基金具有客观稳定、费用低廉、分散风险、监控便利等特点，近年来发展十分迅速

　　7、【正确答案】 C

　　【答案解析】 本题考查证券投资基金的分类标准及介绍。分级基金是指通过事先约定基金的风险收益分配，将基础份额分为预期风险收益不同的子份额，并可将其中部分或全部份额上市交易的结构化证券投资基金

　　8、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查证券投资基金分类的实践。晨星资讯和银河证券是目前业内认可程度比较高、适用范围比较广的两家评级机构

　　9、【正确答案】 B

　　【答案解析】 本题考查股票基金在投资组合中的作用。股票基金以追求长期的资本增值为目标，比较适合长期投资。与其他类型的基金相比，股票基金的风险较高，但预期收益也较高。股票基金提供了一种长期的投资增值性，可供投资者用来满足教育支出、退休支出等远期支出的需要。与房地产一样，股票基金是应对通货膨胀最有效的手段

　　10、【正确答案】 A

　　【答案解析】 本题考查股票基金的类型。按投资市场分类，股票基金可分为国内股票基金、国外股票基金与全球股票基金三大类

　　11、【正确答案】 C

　　【答案解析】 本题考查股票基金的类型。成长型股票通常是指收益增长速度快、未来发展潜力大的股票，其市盈率、市净率通常较高

　　12、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查股票基金。与房地产一样，股票基金也是应对通货膨胀最有效的手段

　　13、【正确答案】 B

　　【答案解析】 本题考查债券基金与债券的区别。与一般债券会有一个确定的到期日不同，债券基金由一组具有不同到期日的债券组成，因此并没有一个确定的到期日

　　14、【正确答案】 B

　　【答案解析】 本题考查债券基金的类型。根据发行者的不同，可以将债券分为政府债券、企业债券、金融债券等。与此相对应，也就产生了以某一类债券为投资对象的债券基金

　　15、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查货币市场基金的投资对象。按照《货币市场基金监督管理办法》的规定，货币市场基金应当投资于以下金融工具：(1)现金;(2)期限在1年以内(含1年)的银行存款、债券回购、中央银行票据、同业存单;(3)剩余期限在397天以内(含397天)的债券、非金融企业债务融资工具、资产支持证券;(4)中国证监会、中国人民银行认可的其他具有良好流动性的货币市场工具

　　16、【正确答案】 C

　　【答案解析】 本题考查中国货币市场基金的发展。我国最早的货币市场基金成立于2003年12月

　　17、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查中国货币市场基金的发展。2013年7月，电商阿里巴巴在其网上第三方支付平台——支付宝开通了“余额宝”业务，实质就是用支付宝的余额购买天弘货币基金

　　18、【正确答案】 C

　　【答案解析】 本题考查中国货币市场基金的发展。根据国外媒体报道，余额宝以1656亿美元的规模，已超过了规模1500亿美元的摩根大通美国政府货币市场基金，成为全球最大的货币市场基金

　　19、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查混合基金。根据2017年中国银河证券基金研究中心最新调整的分类体系，混合基金根据基金资产投资范围与比例及投资策略分为偏股型基金、灵活配置型基金、偏债型基金、保本型基金、避险策略型基金、绝对收益目标基金、其他混合型基金七个二级类别

　　20、【正确答案】 C

　　【答案解析】 本题考查混合基金。灵活配置型基金股票比例值覆盖95%，因此适合作为兜底分类

　　21、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查避险策略基金。为能够保证本金安全，避险策略基金通常会将大部分资金投资于与基金到期日一致的债券。

　　22、【正确答案】 C

　　【答案解析】 本题考查避险策略基金的投资策略。CPPI投资策略的投资步骤：第一步，根据投资组合期末最低目标价值(基金的本金)和合理的折现率设定当前应持有的保本资产的价值，即投资组合的价值底线。第二步，计算投资组合现时净值超过价值底线的数额。该值通常称为安全垫，是风险投资(如股票投资)可承受的最高损失限额。第三步，按安全垫的一定倍数确定风险资产投资的比例，并将其余资产投资于保本资产(如债券投资)，从而在确保实现保本目标的同时，实现投资组合的增值

　　23、【正确答案】 A

　　【答案解析】 本题考查避险策略基金。避险策略基金最大的特点是其招募说明书中明确引入保本保障机制，以保证基金份额持有人在保本周期到期时，可以获得投资本金的保证

　　24、【正确答案】 B

　　【答案解析】 本题考查ETF的特点。ETF具有三大特点：被动操作的指数基金;独特的实物申购、赎回机制;实行一级市场与二级市场并存的交易制度

　　25、【正确答案】 B

　　【答案解析】 本题考查ETF与LOF的区别。LOF和ETF都具备开放式基金可以申购、赎回和场内交易的特点，但两者存在本质区别，主要表现在：(1)申购、赎回的标的不同;(2)申购、赎回的场所不同;(3)对申购、赎回限制不同;(4)基金投资策略不同;(5)在二级市场的净值报价上，ETF每15秒提供一个基金参考净值报价;而LOF的净值报价频率要比ETF低，通常1天只提供1次或几次基金净值报价

　　26、【正确答案】 C

　　【答案解析】 本题考查ETF联接基金。根据中国证监会的规定，ETF联接基金投资于目标ETF的资产不得低于联接基金资产净值的90%，其余部分应投资于标的指数成分股和备选成分股

　　27、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查QDII基金概述。2007年6月18日，中国证监会颁布的《合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法》，规定符合条件的境内基金管理公司和证券公司，经中国证监会批准，可在境内募集资金进行境外证券投资管理。

　　28、【正确答案】 B

　　【答案解析】 本题考查QDII基金的投资对象。除中国证监会另有规定外，QDII不得购买不动产和购买房地产抵押按揭。

　　29、【正确答案】 C

　　【答案解析】 本题考查分级基金的特点。对于从场内申购的母基金份额，投资者既可选择将其分拆为A类份额和B类份额并上市交易，也可选择不进行基金份额分拆而保留母基金份额。因此，证券交易所场内可存在三类份额：母基金份额、A类份额和B类份额

　　30、【正确答案】 B

　　【答案解析】 本题考查分级基金的分类。按投资对象的不同，可以将分级基金分为股票型分级基金、债券型分级基金(包括转债分级基金)和QDII分级基金等

　　31、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查基金中基金的概念与特点。FOF是基金市场壮大发展到一定阶段的产物，这类产品的基本特点是将大部分资产投资于“一篮子”基金，而不直接投资于股票、债券等金融工具

　　32、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查基金中基金的运作规范。要求除ETF联接基金外，FOF投资其他基金时，被投资基金的运作期限应当不少于1年、最近定期报告披露的基金净资产应当不低于1亿元

　　33、【正确答案】 A

　　【答案解析】 本题考查基金中基金的类型。主动管理主动型FOF的优点是FOF产品可以得益于母基金管理人的大类资产投资能力以及子基金管理人的具体金融工具投资能力

　　34、【正确答案】 D

　　【答案解析】 本题考查基金中基金的类型。被动管理被动型FOF往往意味着FOF基金经理对各类资产有着固定且长期的展望，通过投资被动型子基金达到对资产长期配置的目的。

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